今年以來，國內(nèi)基金市場的火爆促使銀行基金銷售業(yè)務(wù)不斷升溫，尤其對中小銀行而言，通過基金代銷等業(yè)務(wù)有助于銀行實(shí)現(xiàn)中間業(yè)務(wù)收入的快速增長，但隨之而來的風(fēng)險(xiǎn)也不容馬虎。

12月9日，中國證監(jiān)會(huì)云南監(jiān)管局針對富滇銀行股份有限公司(下稱“富滇銀行”)基金銷售業(yè)務(wù)內(nèi)部控制缺失、基金宣傳推介違規(guī)等問題，向其采取出具警示函行政監(jiān)管措施的決定。

據(jù)了解，富滇銀行總部位于云南省昆明市，是在對昆明市商業(yè)銀行進(jìn)行重組的基礎(chǔ)上成立的省級地方性股份制商業(yè)銀行。值得注意的是，2018年是富滇銀行經(jīng)營情況變化的一個(gè)轉(zhuǎn)折點(diǎn)。2018年，該行凈利潤斷崖式下滑，同比下降近九成;此外，該行不良貸款規(guī)模及占比仍呈不斷上升趨勢。風(fēng)控和盈利仍是富滇銀行未來要面臨的兩大難題。

基金銷售業(yè)務(wù)待整改

12月9日，中國證監(jiān)會(huì)云南監(jiān)管局發(fā)布了對富滇銀行采取出具警示函行政監(jiān)管措施的決定，主要是針對該行基金銷售業(yè)務(wù)內(nèi)部控制缺失、基金宣傳推介違規(guī)等問題。

具體來看，富滇銀行因《富滇銀行開放式證券投資基金銷售業(yè)務(wù)審計(jì)管理辦法》未對審計(jì)頻次、審計(jì)報(bào)告出具時(shí)間等進(jìn)行規(guī)定;產(chǎn)品宣傳推介材料審核要點(diǎn)較為簡略，且多為形式審核要求;產(chǎn)品宣傳推介材料使用了“風(fēng)格穩(wěn)健”的宣傳用語;部分分支機(jī)構(gòu)基金銷售業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人未取得基金從業(yè)資格等5項(xiàng)問題違反了《證券投資基金銷售管理辦法》、《公開募集證券投資基金銷售機(jī)構(gòu)監(jiān)督管理辦法》等法律法規(guī)遭到云南監(jiān)管局的警示。

隨著基金銷售業(yè)務(wù)愈發(fā)受到重視，與之相關(guān)的監(jiān)管措施也在不斷完善。今年8月，證監(jiān)會(huì)發(fā)布了《公開募集證券投資基金銷售機(jī)構(gòu)監(jiān)督管理辦法》(下稱“《辦法》”)及配套規(guī)則，該辦法自2020 年10月1日起施行。

《辦法》中第八條對商業(yè)銀行、證券公司等機(jī)構(gòu)申請注冊基金銷售業(yè)務(wù)資格作出了具體規(guī)定。在內(nèi)部控制與風(fēng)險(xiǎn)管理方面，第二十六條指出，合規(guī)風(fēng)控人員應(yīng)當(dāng)對基金銷售業(yè)務(wù)內(nèi)部制度、基金宣傳推介材料和新銷售產(chǎn)品、新業(yè)務(wù)方案等進(jìn)行合規(guī)審查，出具合規(guī)審查意見，并存檔備查等。

此次被出具監(jiān)管警示函對富滇銀行敲響了警鐘，類似“基金銷售業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人未取得基金從業(yè)資格”等情況理應(yīng)可以避免，難免令人質(zhì)疑其內(nèi)部控制的有效性?！锻顿Y者網(wǎng)》就上述問題整改情況向富滇銀行進(jìn)行求證，但一直未獲得回復(fù)。

近年來，銀行代銷基金渠道受到來自螞蟻、騰訊等第三方互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的壓力變大，部分獨(dú)立基金銷售機(jī)構(gòu)代銷基金數(shù)量超過銀行。但不可否認(rèn)的是，無論在市場占有率還是認(rèn)可度上，銀行在該領(lǐng)域仍具備優(yōu)勢。

根據(jù)Wind統(tǒng)計(jì)，截至12月22日，我國共有145家商業(yè)銀行開展代銷基金業(yè)務(wù)，占代銷機(jī)構(gòu)總數(shù)的32%。從商業(yè)銀行代銷基金規(guī)模來看，銀行代銷基金規(guī)模中位數(shù)為219只;交通銀行、招商銀行和平安銀行代銷基金數(shù)量位居前三，分別是3242只、3139只和2986只。此次遭監(jiān)管“點(diǎn)名”的富滇銀行代銷基金數(shù)量為287只，共涉及8家代銷基金公司。

對于各家銀行積極開展基金代銷業(yè)務(wù)，光大銀行金融市場部分析師周茂華表示：“今年以來，國內(nèi)基金市場火爆異常，銀行積極參與基金代銷有助于獲客與其他衍生業(yè)務(wù);同時(shí)，由于銀行息差收入收窄，基金代銷業(yè)務(wù)也有助于增加銀行手續(xù)費(fèi)和傭金等中間業(yè)務(wù)收入，中間業(yè)務(wù)收入增長快，成為今年前三季度多家銀行業(yè)績財(cái)報(bào)的一大亮點(diǎn)。”

盈利或?qū)⒊掷m(xù)承壓

富滇銀行總部位于云南省昆明市，是在對昆明市商業(yè)銀行進(jìn)行重組的基礎(chǔ)上成立的省級地方性股份制商業(yè)銀行。2018年，該行盈利能力急轉(zhuǎn)直下，接下來的兩年內(nèi)也并未走出盈利“低谷”。

2017年—2020年6月末，富滇銀行凈利潤分別為11.26億元、1.06億元、3.77億元和2.53億元。其中，2018年凈利潤同比下跌91%。究其原因，主要是該行2018年大幅計(jì)提資產(chǎn)減值損失所致。同期，富滇銀行資產(chǎn)減值損失分別為14.01億元、29.54億元、25.26億元和16.54億元。

大規(guī)模計(jì)提減值損失對富滇銀行盈利能力產(chǎn)生較大的負(fù)面影響，盡管2019年凈利潤同比有所恢復(fù)，但與以前年度相比仍有一定差距。

今年以來，受疫情影響商業(yè)銀行不良資產(chǎn)上升壓力變大，富滇銀行也面臨著資產(chǎn)質(zhì)量惡化的壓力。2017—2019年富滇銀行不良貸款率分別為1.9%、4.25%和3.1%;而2019年我國商業(yè)銀行不良貸款率也才1.86%。截至今年6月末，雖然不良貸款率下降至2.87%，但逾期貸款余額占比仍較高，占貸款總額的3.5%，未來貸款質(zhì)量變化依舊值得重視。

聯(lián)合資信評估股份有限公司對富滇銀行2020年三農(nóng)債信用評級報(bào)告中指出：“在監(jiān)管趨嚴(yán)的背景下，富滇銀行持有一定規(guī)模的非標(biāo)類資產(chǎn)對信用風(fēng)險(xiǎn)管理帶來一定的壓力;信貸資產(chǎn)質(zhì)量變化對未來撥備水平和盈利的影響需要持續(xù)關(guān)注。”

值得一提的是，為應(yīng)對利率市場化和互聯(lián)網(wǎng)金融的挑戰(zhàn)，富滇銀行也在持續(xù)加強(qiáng)對業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的調(diào)整。

在零售業(yè)務(wù)上，富滇銀行繼續(xù)推動(dòng)零售轉(zhuǎn)型，不過上半年受疫情影響，轉(zhuǎn)型效果仍未見明顯成效。截至6月末，該行個(gè)人貸款余額362.25億元，較上年末下降3.95%;在理財(cái)業(yè)務(wù)方面，上述評級報(bào)告指出，富滇銀行通過推進(jìn)基金代銷業(yè)務(wù)、信托資金代理收付業(yè)務(wù)等增加中間業(yè)務(wù)收入來源。2019年，富滇銀行自主發(fā)行“富銀理財(cái)”系列理財(cái)產(chǎn)品584億元，存續(xù)規(guī)模170億元，代銷基金29億元。

此外，近年來，中小銀行補(bǔ)充核心資本需求迫切，上市熱情高漲。富滇銀行也不例外。該行在2018年年報(bào)中明確了“增資+上市”兩步走計(jì)劃，但對其而言，提高資產(chǎn)質(zhì)量、增強(qiáng)自身硬實(shí)力仍是首要任務(wù)?！锻顿Y者網(wǎng)》就上市計(jì)劃等相關(guān)安排向富滇銀行求證，但未獲得回復(fù)。